澳大利亚住房负担能力创历史新低，首次购房者将面临前所未有的挑战。根据ANZ/CoreLogic最新发布的住房负担能力报告，澳大利亚典型房屋价格已达到家庭收入中位数的八倍，创下历史新高。此外，存款门槛仅略低于历史高点，而租金占收入的比例也达到了前所未有的水平。

报告显示，截至9月份，首次购房者需要花费10.6年的时间才能存够20%的首付，而中等价位房屋的抵押贷款还款需要占用家庭收入的50.6%。这些数字均高于过去20年的平均水平，显示住房负担能力正在持续恶化。

CoreLogic澳大利亚研究主管兼报告作者Eliza0wen指出，房价持续超过收入增长是当前住房负担能力问题的核心。她表示:“过去一年，收入增长约3%，而全国房价上涨了约6.5%。租金继续强劲上涨，利率也相对较高。因此，这是一个多方面的负担能力挑战。”

AMP首席经济学家Shane 0liver博士表示，尽管2022年经济低迷期间住房负担能力指标短暂改善，但如今已不复存在。他强调:“随着房价上涨速度超过收入，负担能力继续恶化，我们在2022年看到的改善已被抹去。这实际上凸显了持续上涨的房价对人们进入房地产市场的能力造成的损害。"

Oliver进一步指出，高储备银行现金利率和不断上涨的价格形成了一种历史上不寻常的组合，导致住房价值与收入的比率和偿还新贷款所需的收入比例同时恶化。他表示:"当你把高利率和高房价放在一起时，你最终会得到一种双重槽糕的关系。这是一个问题，因为通常情况下利率上升会导致价格下降，从而提高负担能力，让人们有机会买房。”

Eliza Owen认为，存款障碍和抵押贷款已成为首次购房者的主要痛点。她表示:“中等住房远远超出了中等家庭的承受能力。这不现实。数据假设中等收入家庭(全澳约101,000澳元)以平均自住抵押贷款利率支付中等住房价值的20%的首付。在目前的抵押贷款利率水平下，这基本上是不可能的。”

尽管利率高企、借贷能力下降，房价仍在上涨，这被认为是富裕买家和首次购房者可以获得代际财富的结果。Eliza 0wen强调，现状加剧了住房不平等，尤其是对于无法获得代际财富、仅依靠收入进入市场的人而言。

她还表示，降低澳大利亚储备银行现金利率不太可能改善负担能力。根据澳新银行的预测，到2025年底利率降低75个基点，假设收入和价格稳定，用于偿还抵押贷款的收入比例将下降到48%左右。然而，这可能会给房价带来上行压力。